La Calculadora del Valor Estimado de Recuperación (VRE) ayuda a determinar la cantidad de dinero que se puede recuperar de un activo tras una pérdida, un incumplimiento o un evento financiero. Esta calculadora se utiliza ampliamente en la gestión del riesgo crediticio, procedimientos de quiebra, decisiones crediticias, acuerdos de seguros y financiación con garantía de activos. Desempeña un papel fundamental en la evaluación de posibles pérdidas y el establecimiento de expectativas para las iniciativas de recuperación.
Al estimar el valor recuperable de un activo en dificultades, la calculadora ERV facilita la toma de decisiones a instituciones financieras, inversores, aseguradoras y profesionales del derecho. Simplifica los cálculos de recuperación complejos aplicando una tasa de recuperación estándar o utilizando la métrica de Pérdida en caso de Incumplimiento (PDI) para obtener evaluaciones ajustadas al riesgo más precisas.
Calculadora de la fórmula del valor estimado de recuperación (VRE)
Fórmula principal de ERV:
ERV = Valor del activo × Tasa de recuperación
Lugar:
ERV = Valor de recuperación estimado
Valor del activo = valor original o contable del activo
Tasa de recuperación = porción estimada del valor del activo que es recuperable (expresada como decimal)
Forma alternativa que utiliza la pérdida en caso de incumplimiento:
Tasa de recuperación = 1 − Pérdida en caso de incumplimiento (LGD)
ERV = Valor del activo × (1 − LGD)
Por ejemplo, si un activo vale $100,000 y la LGD es del 60%, entonces:
Tasa de recuperación = 1 − 0.60 = 0.40
ERV = $100,000 × 0.40 = $40,000
Esta fórmula proporciona un método claro y estandarizado para estimar el rendimiento potencial de los activos improductivos o deteriorados.
Tabla de referencia útil
Esta tabla proporciona valores de recuperación estimados para valores de activos comunes y tasas de recuperación.
| Valor del activo | Índice de recuperación | Valor de recuperación estimado |
|---|---|---|
| $10,000 | 30% (0.30) | $3,000 |
| $25,000 | 40% (0.40) | $10,000 |
| $50,000 | 50% (0.50) | $25,000 |
| $75,000 | 60% (0.60) | $45,000 |
| $100,000 | 70% (0.70) | $70,000 |
Esta referencia permite una estimación rápida sin cálculos detallados, lo que resulta útil durante negociaciones, evaluaciones legales o evaluaciones de riesgo de préstamos.
Ejemplo de calculadora de valor de recuperación estimado (VRE)
Imagine que un prestamista ha otorgado un préstamo respaldado por una propiedad comercial valorada en $200,000. Debido al impago, el prestamista estima que solo el 45% del valor puede recuperarse mediante la venta o reestructuración.
Paso 1: Convertir porcentaje a decimal:
Tasa de recuperación = 45% = 0.45
Paso 2: Aplicar la fórmula ERV:
ERV = $200,000 × 0.45 = $90,000
Resultado: El prestamista puede esperar recuperar aproximadamente $90,000 del activo.
Si en su lugar se utiliza la pérdida en caso de incumplimiento y la LGD es del 55 %, se calcula el mismo resultado:
Tasa de recuperación = 1 − 0.55 = 0.45
ERV = $200,000 × 0.45 = $90,000
Preguntas frecuentes más comunes
El ERV se utiliza para estimar cuánto valor se puede recuperar de un activo en mora. Es esencial para la modelización del riesgo crediticio, la provisión de préstamos y la previsión de recuperación.
Las tasas de recuperación se basan en datos históricos, análisis de mercado, estado de las garantías, entorno legal y tipo de activo. Las instituciones financieras suelen utilizar índices de referencia del sector o su propio historial de pérdidas.
Sí. Una tasa de recuperación más alta implica que se puede recuperar más valor, lo que reduce las pérdidas financieras. Sin embargo, las tasas de recuperación más altas suelen estar correlacionadas con garantías de mayor calidad o procesos de recuperación legal más sólidos.